1.从成交量中判断顶部
通常，当个股或大盘放出异乎寻常的巨大成交量时，便是即将见顶的重要特征。但并不是已经见顶。通常有“放量不是顶，是顶不放量”之说，这是因为A股市场是单边市，只有做多才能赢利，所以股市上涨原动力归根到底就是资金不断加码推动。由于主力无法在高位很快完成出货，就必须进行反复震荡诱多，使得股价不断创新高，成交量反而是逐次递减的，这是主力出多进少所造成。大盘顶部成交量的特征主要表现在以下几个方面。
（1）顶部不放量
这种情况多出现在股价大幅上涨，庄家获利非常丰厚的时候。假设庄家将某个股从5元拉升到25元，如果庄家在5元附近建了25%的仓位，那么，庄家只需要在25元的高位换手5%，就可以收回全部成本，其余的筹码庄家在任何价位抛出都是获利的。也就是说，庄家在高位徘徊的一段时间内，只要换手5%，就已经完成出货了，这对庄家来说是轻而易举的。
（2）天量见天价
有时成交换手虽然没有达到标准，不过成交量却达到了最近一轮行情以来的最大成交量，即天量水平的。投资者也要加以警惕。因为从技术分析上看，“天量之后必有天价”的规律已经多次被市场验证。
（3）量比急剧放大特征
部分个股经过大幅拉升后，突然出现量比急剧放大的现象，也是重要的头部特征。和前两种放巨量不同，这种放量的换手率并不大，但是，量比却大得惊人，有时能达到数十倍之多。正是由于换手率不大，投资者就易产生麻痹心理，从而错失逃顶的机会。
注意：
股价小盘股的换手如果达到30%以上、大盘股的换手如果达到15%以上，同时股价已有一定涨幅的，则在放出巨量的当天，投资者就要当机立断地迅速卖出该股，无论其股价是涨还是跌。
2.从成交量判断底部
股市中最常见的经典底部形态分别是：圆弧底、V形底、双底、潜伏底、头肩底。不同的底部形态成交量具有不同的特征，投资者可以根据这些成交量特征来发现个股以及大盘底部。
（1）圆弧底
圆弧底是指股价位于低价区时，K线的均价连线呈圆弧形的底部形态。这种形态的形成原因，是由于部分做多资金正在少量、逐级、温和地建仓，这显示股价已经探明阶段性底部的支撑。这个阶段成交量变化与股价变化相同，先是逐步减少，伴随股价回升，成交量也逐步增加，同样呈圆弧形。
（2）V形底
V形底俗称“尖底”，形态走势像“V”形。其形成时间最短，是研判相对困难、参与风险相对较大的一种形态。体现在成交量上通常有几下几个特点：
●下跌阶段：左侧的跌势十分陡峭，而且持续时间一般不长；
●转势点：底部十分尖锐，一般来说常出现放量长阳K线，形成转势点的时间仅两三个交易日，成交量在低点明显放大；
●回升阶段：股价从低点回升，成交量也随之增加；
●转势时成交量要明显放大，量价配合要好；回升时成交量也要随之增加。
（3）双重底
也叫W形底，是一种较为可靠的反转形态。在低价区时，阳线的出现可以不考虑成交量是否放大，即使出现萎缩，也同样表明市场抛压的减少；在中高价区域时，成交量出现放大则止跌的可能性更大，反之，则可能只是小幅的反抽行为。双底第二个底部成交量十分低沉，但在突破颈线时，投资者必须得到成交量激增的配合后方可确认。
（4）潜伏底
前面已经认识了潜伏底形态，由于股价长期在一个狭窄的区间内波动，交易十分清淡，在图形上，股价和成交量各自形成一条带状。通常潜伏底持续的时间比较长，但是，其突破后产生的成交量激增和股价的暴涨也是惊人的。通常有人说潜伏底是横有多长、竖有多高。尽管不完全正确，但潜伏底的涨幅却是非常巨大的。潜伏底的主要特点是成交量几乎处于停滞状态，而且历时很长。
（5）头肩底
头肩底跟随下跌市势而行，并发出市况逆转的信号。顾名思义，图形以左肩、头、右肩及颈线组成，三个连续的谷底以中谷底（头）最深，第一及最后谷底（分别为左、右肩）较浅并接近对称，因而形成头肩底形态。头肩底时的成交量处于温和放大状态，右肩的量要明显大于左肩的量。下降的成交量加上头部创新低可充当一个警戒信号，警戒股市正在水平线上逆转。当在有量配合的基础上，股价成功突破颈线的时候，则是该形态的最佳买点。
（6）三重底
三重底既是头肩底的变异形态，也是W形底的复合形态。三重底相对于W形底和头肩底而言比较少见，却又是比后两者更加坚实的底部形态，而且该形态形成后上攻力度也更强。在三重底的形成过程中，成交量会减少，直至价格再次上升到第三个低位时，成交量便开始增加，形成一个确认三重底信号。
