龟兔赛跑。当兔子飞快地跑过终点，乌龟还在离起点很近的地方缓缓爬行。第一次，兔子赢了，乌龟输了，兔子洋洋得意，乌龟心情沉重。
第二次赛跑。乌龟使出浑身解数、争分夺秒向前爬行。兔子呢，不费吹灰之力就跑到了离终点很近的一棵大树下。一看乌龟离自己还差十万八千里，兔子索性背靠那棵大树呼呼入睡。一觉醒来，乌龟已神不知鬼不觉爬过了终点。这一次，乌龟赢了，兔子输了，乌龟欣喜若狂，兔子懊悔不已。
兔子不服，要求再比。大赛组委会采纳了兔子的建议。
比赛开始。兔子表现得优雅大度：每跑一段都停下来等乌龟，等乌龟快赶上来了又起身再跑。乌龟爬得气喘吁吁，丝毫不敢怠慢。兔子却跑跑停停、停停跑跑，悠然自得。兔子吸取上次的教训，决不躺在半途呼呼大睡。直到跑过了终点，才在终点坐下来等乌龟。这第三次，兔子又赢了，乌龟又输了。
“还不服吗？”兔子嘲笑乌龟。“不服！”乌龟眼珠一转，“谁都知道，在陆地上跑，那是我的短处你的长处；而在水面上跑，则是你的短处我的长处。这赛跑仅在陆地上比，那分明是只拿你的长处比我的短处。如此，公平吗？”“那你想怎样？”兔子警惕起来，“你想在水面上赛？”“如果仅在水面上赛，那又是只拿我的长处比你的短处，也不公平！”乌龟不慌不忙，“一半陆路一半水路，咱俩同时起跑。谁先从起点到达终点，谁赢！这才公平。你看呢？”兔子不语。大赛组委会觉得乌龟的建议很在理，采纳了。
比赛开始，兔子又箭一般向目的地飞跑。可跑完陆路跑到水边，兔子傻眼了：下水吗？自己不死才怪！乌龟呢，慢条斯理地爬呵爬，爬了好半天爬到水边。一下水，又马不停蹄、自由舒展地向对岸游出。乌龟游上岸到达终点时，兔子仍在半途待着。这第四次，乌龟赢了，兔子输了。乌龟乐开了花，兔子沮丧不已。
从此，兔子恨死了乌龟，遇见乌龟就绕道而行或者怒目而视。
乌龟忐忑不安 ，要求再赛一次。“这样比，我怎么跑也赢不了。大坏蛋呵大坏蛋，你是存心想让我难堪，要把我气倒！”兔子咬牙切齿，连连摇头。乌龟赶紧和善地笑笑，友好地把兔子拉到身旁，悄悄地对兔子耳语了一阵。兔子心里一亮，点头。大赛组委会也同意了乌龟的请求。
比赛开始。只见乌龟大摇大摆地爬到了兔子的背上，兔子驮起乌龟就向目的地跑出。跑完陆路跑到水边，乌龟从兔子的背上爬下。然后，兔子大模大样地跳到乌龟的背上，乌龟再下水，驮起兔子又向终点游动。最后，乌龟硬是把兔子驮上了岸，它们同时到达了目的地。大赛组委会看痴了。这第五次，只好裁定兔子和乌龟：双赢！
兔子和乌龟都笑了，它们紧紧地抱在了一起。
