安禄山自起兵以来，目渐昏，至是不复睹物，左右动加棰挞，或杀之，人不自保。又欲废庆绪而立嬖妾所生之子庆恩。严庄与庆绪谋，夜使阉竖李猪儿执刀直入帐中，斫禄山腹，出其肠，流血数斗而死。庆绪即皇帝位，以史思明为范阳节度使。
先是，禄山得两京珍货，悉输洛阳。思明拥重兵，据富资，寝不用庆绪命，庆绪不能制。庆绪使尹子奇寇睢阳，许远告急于张巡，巡入睢阳，与远合兵固守，昼夜苦战。远自知才不及巡，其战事筹画，一听于巡，凡十六日，擒贼将，杀贼兵，贼兵夜遁。尹子奇复引兵攻睢阳，张巡椎牛享士，尽军出战。贼见其少，笑之。
巡帅诸将直冲贼阵，贼大溃。明日贼复合兵攻城。巡于城中夜鸣鼓严队，若将出击者。贼闻之，达旦警备。既明，巡乃寝兵绝鼓，贼以飞楼瞰城中，无所见，遂解甲休息。巡与将军南霁云、雷万春等十余将，各将五十骑，开门突出，直冲贼营，营中大乱。巡欲射奇而不识，乃削蒿为矢射之，中者谓巡矢尽，走白子奇。乃得其状，使霁云射之，中其左目，几获之，子奇乃收军还。子奇复围睢阳，城中日蹙。巡乃令霁云突围出，告急于临淮贺兰进明，进明不肯发兵，而爱霁云勇壮，具食延之。霁云曰：“睢阳之人不食月余矣，云虽欲独食，何能下咽？”因啮一指以示进明曰：“霁云既不能达主将之意，请留一指以示信。”归报，座中皆为泣下。
子奇久围睢阳，城中食尽，议弃城东走。张巡、许远谋以为睢阳江淮之保障，无睢阳是无江淮也，不如坚守以待之。始与士卒同食茶纸；既尽，又食马；马尽，罗雀掘鼠。雀鼠既尽，巡爱妾霍氏曰：“城陷则妾必死，尸烂于地为蝼蚁所食，甚无益也。不如变无益为有益，妾请以身为粮，延军士数刻之命，以待救。妾丑处，君须自食，以完吾贞。埋骨于地，以还父母。”巡义而许之，乃出爱妾，杀以食士。许远亦杀其奴，然后括城中妇人食之。既尽，继以老弱男子，人知必死，无有叛者，所余仅四百人。贼登城，将士病不能战。巡西向再拜曰：“臣力竭矣，生无以报陛下，死当为厉鬼以杀贼。”城遂陷，巡与南霁云、雷万春等三十六人，俱被杀。
生致许远于洛阳，死于偃师。张镐闻睢阳围急，倍道急进，且檄谯郡太守闾邱晓救之。晓不受命，镐至睢阳，城已陷三日矣。镐召晓杖杀之。上享劳诸将，遣广平王俶、郭子仪攻长安。谓子仪曰：“事之济否，在此行也。”子仪对曰：“此行不捷，臣必死之。”
回纥怀仁可汗遣其子叶护等，将精兵四千余人至凤翔，广平王俶见叶护，约为兄弟，因帅郭子仪、李嗣业仆固怀恩等，与贼战于长安城西，自午至酉，斩首六万级，贼遂大溃，克复长安，遣使入蜀，请上皇还京师。广平王俶、郭子仪等，将兵取东京洛阳。安庆绪悉发洛阳兵，使严庄将之，以拒官兵。子仪等初与战不利，回纥自南山袭其背。贼惊顾曰：“回纥至矣。”遂溃。庆绪奔河北，广平王俶入东京，回纥纵兵大惊。俶患之，父老请以罗锦万匹以赂回纥，回纥乃止。上皇至咸阳，上备法驾迎于望贤宫。上皇即日幸兴庆宫，遂居之。赐郭子仪爵汾阳王，李光弼等功臣各进阶赐爵有差，追赠死节之臣。安庆绪忌史思明之强，欲图之。思明遂以所部十三州来降，沧、瀛、安、深、德、棣等州皆降，虽相州未下，河北卒为唐有矣。
张镐上言，史思明凶险，人面兽心，难以德怀，愿勿假以威权，征之入朝，分散其兵，补入宿卫，则乱定矣。时上已宠纳史思明，勿听。李光弼以史思明终必为乱，阴使乌承恩图之。已而谋泄，思明乃集将佐吏民，西向大哭曰：“臣以十三万众降朝廷，何负陛下，而必欲杀臣。”遂杀乌承恩，挟兵观望。上命朔方郭子仪、淮西鲁炅等七节度使讨安庆绪，又命河东李光弼、泽潞王思礼二节度使将所部兵以助之。上以子仪、光弼皆元勋，难以统属，故不置元帅，但以宦官鱼朝恩为观军容使以监之。子仪等大破庆绪于卫州，追至邺，围之。庆绪穷急，求救于史思明，且请以位让之。思明反，发范阳兵十三万救邺。九节度使之师既无统帅，号令不一，镇西节度使李嗣业中流矢死。思明引大军直抵城下，官兵步骑六十万与之，刻日决战，未及布阵，思明将精兵五万，直前奋击，大风忽起，吹沙拔木，天地昼晦，咫尺不相辨，两军大惊溃。子仪以朔方军断河阳桥，保东京，战马甲仗遗弃殆尽，诸节度各溃归本镇。史思明杀安庆绪，返范阳，僭号大燕皇帝。鱼朝恩恶郭子仪，因其败，短之于上，以李光弼代为朔方节度使。史思明复入东京，遂引兵攻河阳。光弼以短刀置靴中曰：“战事危，吾国之三公，不可死贼手，万一不利，诸君死敌，我自刭，不令诸君独死也。”帅诸将致死击之，贼众大溃，思明遂遁。
思明猜忌好杀，群下小不如意，动至族诛，人不自保。且爱少子朝清，欲杀长子朝义。立朝清为后。朝义忧惧，乃与步将曹将军谋，遂以兵入，思明逾垣走，射之坠，执而缢杀之。使人至范阳杀朝清、朝义，即伪位称帝。时李辅国、鱼朝恩与张后内外表里，壅蔽作奸，上不能制。上皇居兴庆宫，父老过者，往往瞻拜呼万岁。李辅国言于上曰：“上皇居兴庆宫，日与外人交通，陈玄礼、高力士谋不利于陛下，宜移居大内。”上不听。会上病，辅国乃矫称上语，将射生手五百骑，露刃迎上皇如西内，居甘露殿。
高力士流巫州，陈玄礼勒令致仕。上皇不怿，因不茹荤，辟谷，浸以成疾。上欲以郭子仪统诸道兵，取范阳，定河北，为宦官鱼朝恩所阻，事竟不行。上为张后所制，竟不敢诣西内朝太上皇。太上皇崩于神龙殿，寿七十有八。上自仲春寝疾，闻太上皇崩，疾甚剧，乃命太子监国。未几上崩，在位七年。
初，张后与李辅国相表里，晚年因有隙，欲杀辅国，废太子而立己子。辅国与内射生使程元振迁张后于别殿，寻杀之并其二子。辅国引太子素服，与宰相相见，遂即位，是为代宗。辅国恃功益横，明谓上曰：“大家但居禁中，外事悉听老奴处分。”上内不能平，以其方握禁兵，外尊礼之，号为尚父，而不名，事无大小，皆咨之。辅国亦晏然处之，封为博陆王。上夜遣盗入其家，斩辅国之首及其一臂而去。上诈敕有司捕盗，遣中使存问其家。上遣中使刘清潭，与回纥修旧好，且征兵讨史朝义。
先是，肃宗以仆固怀恩女妻回纥可汗，可汗请与怀恩相见。怀恩时在凉州，上令往见之。怀恩为言，唐家恩信不可负。可汗悦，遣使上表请助国讨朝义。制以雍王适为天下兵马大元帅，仆固怀恩副之。诸军发陕州，怀恩与回纥为前锋，与李光弼、李抱玉数道并进。官军至洛阳北郊，贼众数万，立栅自固，官军骤击之，贼众大败，朝义将轻骑数百东走。怀恩进克东京，使其子锡乘胜逐朝义，累战皆捷。锡等追及史朝义，于莫州围之。贼将田承嗣以莫州降，送朝义母及其妻子于官军，朝义以精兵五千，犯北门围而出，奔范阳。贼将李怀仙以范阳降，朝义致不得入，势甚穷促，缢于林中，其下皆散。怀义取其首以献。仆固怀恩与诸军皆还，回纥回国，河北悉定。禄山乱凡三年，庆绪二年，史思明二年，朝义二年，共九年而灭。
仆固怀恩恐衰贼平宠，奏以史朝义降将薛蒿为相卫节度使，田承嗣为魏博节度使，李怀仙为卢龙节度使，李宝臣为成德节度使，以自为党援。朝廷亦厌苦兵革，苟冀无事，亦因而授之。其后诸镇各收安史余党，坐拥强兵，自署文武将吏，不供贡赋，虽名藩臣，羁縻而已。吐蕃入寇，边将告急，宦官程元振不以闻。及寇奉天武功，京师震骇，诏以雍王适为关内元帅，郭子仪为副元帅，出镇咸阳以御之。子仪闲废日久，部曲离散，至是召募得二十骑而行。至咸阳，吐蕃帅吐谷浑、党项、氐、羌二十余万众，弥漫数十里。子仪使判官王延昌奏请益兵，程元振遏之，竟不召见。上方治兵，而吐蕃已渡便桥，仓猝不知所为，出幸陕州。吐蕃入长安，剽掠府库市里，焚庐舍，长安城中，萧然一空。子仪至商州，行收兵，得四千人，泣谕将士，以共泄国耻，取长安，皆感激受约束。乃使长孙全绪将二百骑出蓝田，昼则击鼓张旗，夜则燃火，多为疑兵。为流言以绐之曰：“郭令公自商州将大军，不知其数至矣。”吐蕃大恐，帅众遁去。诏以子仪为西京留守。
初，程元振专权自恣，人畏之甚于李辅国，诸将有大功者，元振皆忌嫉，欲害之。吐蕃入寇，上遣使发诸道兵。李光弼等忌元振居中，莫有至者。太常博士柳伉上疏，请斩程元振以谢天下。诏削元振官爵，放回田里。而鱼朝恩复专权用事，及朝恩势倾朝野，上与相臣玄载设谋，擒而缢杀之，以尸还其家，而玄载复专权受贿矣。初，河东节度使辛云京与仆固怀恩有隙，奏怀恩谋反，上优诏和解之。遗使征怀恩入朝，怀恩不至。怀恩自兵兴以来，所在力战，一门死王事者四十六人，女嫁绝域，说谕回纥，再复东京，平定河南北，功无伦比，而为人所构陷，愤怨殊深，上书自讼，言甚切至，遂举兵反，寇太原。上谓郭子仪曰：“怀恩父子负朕实深，闻朔方将士思公，公为朕镇抚河东汾上之师。”乃以子仪为副元帅、河中节度使。怀恩将士闻之，皆曰：“吾等从怀恩为不义，何面目见汾阳王。”仆固锡围榆次，其将焦晖、白玉攻杀之。
怀恩闻之，入告其母。母曰：“吾语汝勿反，国家待汝不薄，今众心既变，祸必及我，将如之何？”怀恩不对而出。母提刀逐之，曰：
“吾为国杀此贼，取其心以谢三军。”怀恩疾走乃免。遂与麾下三百骑，渡河北走。子仪传锡首诣阙，群臣入贺。上惨然不悦曰：
“朕信不及人，致勋臣颠越，深以为愧，又何贺焉？”使辇怀恩母至长安，给待优厚，月余以寿终，具礼葬之，功臣皆感叹。郭子仪至汾州，怀恩之众数万悉归之。怀恩北走至回纥，诱回纥、吐蕃、吐谷浑、党项、奴刺等数十万众，俱入寇，自以朔方兵继之。
郭子仪奏请诸道节度使，各出兵以扼其冲要。上从之。然诸道惟淮西李忠臣即日就道，余无至者。幸怀恩中途遇暴疾死，于是回纥、吐蕃各争长不相睦。郭子仪因前主兵时，素厚回纥，因轻身往见之，说使共击吐蕃。回纥从之，与之设誓定盟而还。吐蕃闻之，夜遁。子仪、回纥合兵追之，战于灵台西原，大破之，斩首以万计。上礼重子仪，尝称郭大臣而不名。子仪居亲仁里中通永巷，子妇待妾既多，家众三千，每日洞开重门，直达卧所，出入无禁，颇有丑声闻于外。诸子固谏。子仪曰：“以吾门第，正欲使人共见共闻，则谗慝无由而生。若一禁出入，则猜疑踵至，必致族灭矣！儿女小嫌，何足介意。”众乃叹服。其子暧尚升平公主，尝与争言。暧曰：“汝倚乃父为天子耶？我父薄天子而不为。”公主大恚，奔奏之。上曰：“此非汝所知，此言诚然，彼如欲为天子，天下岂汝家有耶？”慰谕令归。子仪闻之，囚暧入待罪。上曰：
“鄙谚有云：‘不痴不聋，不为阿家翁。’儿女闺房之言，何足听也？”
子仪归，杖暧数十。时有盗发郭子仪父冢者，捕之不获。人以鱼朝恩素恶，子仪疑其所使。子仪入朝，朝廷忧其为变，及见上，上语及之，子仪流涕曰：“臣久将兵，不能禁御军十多发人冢，今日及此，乃天谴，非人事也。”朝廷乃安。上在位十七年崩。太子适即位，即雍王也，是为德宗。夫肃宗、代宗本中材之主，以人心思唐，赖大将力，克复旧物，乃不思经远之谋，专为姑息之政。节度使尚由军士废立，则其他可知矣。卒之藩镇陆梁，上陵下替，养成乱阶，唐之纪纲大坏，不可复振，则肃、代为之也。德宗新立，外国贡驯象适至。上曰：“象费豢养，而违物性，将安用之？”命纵于荆山之阳。又出宫女数百人，遣中使邵光超赐李希烈旌节，希烈赠以仆马及缣七百匹。上怒，杖光超而流之。于是中使之未归者，皆潜弃所得于山谷，虽与之，莫敢受也。于是中外皆悦，青淄军士，至投兵相顾曰：“明主出矣，吾属犹反乎！”未知后事如何，且听下回分解。
