在持股比例不变的情况下，被投资单位除净损益以外所有者权益的其他变动，如被投资单位因增资扩股而增加的所有者权益，和因接受捐赠等增加的资本公积，企业按持股比例计算应享有的份额，借记“长期股权投资——所有者权益其他变动”科目，贷记“资本公积——其他资本公积”科目。
处置长期股权投资，其账面价值与实际取得价款的差额，应当记入“投资收益”科目，出售采用权益法核算的长期股权投资时，还应按处置长期股权投资的投资成本比例结转原记入“资本公积——其他资本公积”科目的金额，借记或贷记“资本公积——其他资本公积”科目，贷记或借记“投资收益”科目。
三、成本法与权益法的转换
企业因追加投资等原因能够对被投资单位实施共同控制或重大影响但不构成控制的，长期股权投资的核算应从成本法改为权益法，应自实际取得对被投资单位共同控制、重大影响时，按股权投资的账面价值作为初始投资成本，初始投资成本小于占被投资单位可辨认净资产公允价值的差额，借记“长期股权投资——成本”科目，贷记“营业外收入”科目。
企业因减少投资等原因对被投资单位不再具有共同控制或重大影响时，并且在活跃市场中没有报价、公允价值不能可靠计量的长期股权投资，应当中止采用权益法核算，并按中止采用权益法时股权投资的账面价值作为新的投资成本。其后，被投资单位宣告分派现金股利或利润时，属于已计入投资账面价值的部分，作为新的投资成本的收回，冲减新的投资成本。被投资单位宣告分派现金股利或利润时，企业按应享有的现金股利或利润，记入“应收股利”或“其他应收款”科目的借方，按应冲减新的投资成本的金额，记入有关股权投资科目的贷方，按应确认收益的金额，记入“投资收益”科目的贷方。对中止采用权益法前被投资单位实现的净利润和发生的净亏损，仍然按权益法调整投资的账面价值并确认投资损益。
第三节 投资减值的核算
一、交易性金融资产之外的金融资产减值
房地产开发公司应当在资产负债表日对交易性金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该企业金融资产发生减值的，应当计提减值准备。
１．金融资产发生减值的判断
企业判断金融资产是否发生减值，应当以表明金融资产发生减值的客观证据为基础。
表明金融资产发生减值的客观证据，是指金融资产初始确认后实际发生的、对该金融资产的预计未来现金流量有影响，且企业能够对该影响进行可靠计量的事项。这些客观证据主要包括下列各项。
（１）发行方或债务人发生严重财务困难。
（２）债务人违反了合同条款，如偿付利息或本金发生违约或逾期等。
（３）债权人出于经济或法律等方面因素的考虑，对发生财务困难的债务人作出让步。
（４）债务人很可能倒闭或进行其他财务重组。
（５）因发行方发生重大财务困难，该金融资产无法在活跃市场继续交易。
（６）无法辨认一组金融资产中的某项资产的现金流量是否已经减少，但根据公开的数据对其进行总体评价后发现，该组金融资产自初始确认以来的预计未来现金流量确已减少且可计量，如该组金融资产的债务人支付能力逐步恶化，或债务人所在国家或地区失业率提高、担保物在其所在地区的价格明显下降、所处行业不景气等。
（７）债务人经营所处的技术、市场、经济或法律环境等发生重大不利变化，使权益工具投资人可能无法收回投资成本。
（８）权益工具投资的公允价值发生严重或非暂时性下跌。
（９）其他表明金融资产发生减值的客观证据。
２．可供出售证券减值及转回
可供出售金融资产发生减值的，按应减记的金额，借记“资产减值损失”科目，按应从所有者权益中转出原计入资本公积的累计损失金额，贷记“资本公积——其他资本公积”科目，按其差额，贷记“可供出售金融资产——公允价值变动”科目。
对于已确认减值损失的可供出售金融资产，在随后会计期间内公允价值已上升且客观上与确认原减值损失事项有关的，应按原确认的减值损失，借记“可供出售金融资产——公允价值变动”科目，贷记“资产减值损失”科目；但可供出售金融资产为股票等权益工具投资的（不含在活跃市场上没有报价、公允价值不能可靠计量的权益工具投资），借记“可供出售金融资产——公允价值变动”科目，贷记“资本公积——其他资本公积”科目。
例８１２ ２００８年１月１日，宝吉房地产开发公司从股票市场以每股１５元的价格购入宏坤公司发行的股票２００００００股，占宏坤公司有表决权股份的５％，对宏坤公司无重大影响，划分为可供出售金融资产。
２００８年５月１０日，宝吉公司收到宏坤公司发放的上年现金股利４０００００元。
２００８年１２月３１日，该股票的市场价格为每股１３元。宝吉公司预计该股票的价格下跌是暂时的。
２００９年，宏坤公司因违反相关证券法规，受到证券监管部门查处。受此影响，宏坤公司股票的价格发生下跌。至２００９年１２月３１日，该股票的市场价格下跌到每股６元。
２０１０年，宏坤公司整改完成，加之市场宏观面好转，股票价格有所回升，至１２月３１日，该股票的市场价格上升到每股１０元。
假定２００９年和２０１０年均未分派现金股利，不考虑其他因素，则宝吉公司的账务处理如下：
（１）２００８年１月１日购入股票：
借：可供出售金融资产——成本３０００００００
贷：银行存款３０００００００
（２）２００８年５月确认现金股利：
借：应收股利４０００００
贷：可供出售金融资产——成本４０００００
借：银行存款４０００００
贷：应收股利４０００００
（３）２００８年１２月３１日确认股票公允价值变动：
借：资本公积——其他资本公积３６０００００
贷：可供出售金融资产——公允价值变动３６０００００
（４）２００９年１２月３１日，确认股票投资的减值损失：
借：资产减值损失１７６０００００
贷：资本公积——其他资本公积３６０００００
可供出售金融资产——公允价值变动１４００００００
（５）２０１０年１２月３１日确认股票价格上涨：
借：可供出售金融资产——公允价值变动８００００００
贷：资本公积——其他资本公积８００００００
３．持有至到期投资减值
持有至到期投资发生减值时，应当将该金融资产的账面价值减记至预计未来现金流量（不包括尚未发生的未来信用损失）现值，减记的金额确认为资产减值损失，借记“资产减值损失”科目，贷记“持有至到期投资减值准备”科目。
对持有至到期投资确认减值损失后，如有客观证据表明该金融资产价值已恢复，且客观上与确认该损失后发生的事项有关（如债务人的信用评级已提高等），原确认的减值损失应当予以转回，在原已计提的减值准备金额内，按恢复增加的金额，借记“持有至到期投资减值准备”科目，贷记“资产减值损失”科目。
例８１３ 宝吉房地产开发公司２００５年１月购入一批乙公司发行并上市交易的债券，作为持有至到期投资，至２００７年１２月３１日，该债券的账面价值（摊余成本）为５００万元。该债券的发行方乙公司在２００７年亏损１５００万元，出现了较为严重的财务问题，经分析判断该债券出现了减值的迹象。按照该债券的实际利率，将该债券预计未来现金流量折成的现值为４８０万元。２００８年乙公司实现净利润为８００万元，年末估计该债券未来现金流量现值为５１０万元。
因该债券２００７年末预计未来现金流量现值４８０万元，低于其账面价值５００万元，应当计提持有至到期投资减值准备２０万元，作为资产减值损失计入当期损益。
借：资产减值损失２０００００
贷：持有至到期投资减值准备２０００００
２００８年末该项投资的账面金额为４８０万元，低于其预计未来现金流量现值５１０万元，应转回原已提的减值准备２０万元。
借：持有至到期投资减值２０００００
贷：资产减值准备２０００００
二、长期股权投资减值
为了使会计核算资料能够较真实地反映长期股权投资的可收回金额，避免虚列资产价值，企业应定期或年终对长期股权投资进行检查，如有由于市价持续下跌或被投资单位经营状况恶化等原因导致其可收回金额低于其账面价值的，应当计提长期股权投资减值准备。
企业在计提长期股权投资减值准备时，对长期股权投资是否应当计提减值准备，可以根据下列迹象判断：
（１）市价持续２年低于账面价值；（２）该项投资暂停交易１年或１年以上；（３）被投资单位当年发生严重亏损；（４）被投资单位持续２年发生亏损；（５）被投资单位进行清理整顿、清算或出现其他不能持续经营的迹象。
企业计提的长期投资减值准备，应在“长期股权投资减值准备”科目进行核算。当长期股权投资的预计可收回金额低于其账面价值时，按应减记的金额，借记“资产减值损失”科目，贷记“长期股权投资减值准备”科目。资产减值损失一经确认，在以后会计期间不得转回。但是，处置长期股权投资时，应同时结转已计提的长期股权投资减值准备。
本章小结
房地产开发企业的对外投资是指企业所拥有的资金，除了主要用于自身开发经营业务外，还可以将其投放于股票、债券和其他单位，获得预期的经济效益。对外投资按其性质不同，可分为交易性金融资产投资、可供出售金融资产投资和持有至到期投资和长期股权投资。
金融资产包括交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产。根据其持有意图和持有期限而分为交易性金融资产投资和长期投资，一般来讲，持有期限不超过１年的为交易性金融资产投资，超过１年的为长期投资。
长期股权投资的核算有成本法和权益法两种，投资企业对被投资企业具有共同控制或重大影响的，长期股权投资应采用权益法核算。处置投资时，投资的账面价值与实际取得收入的差额，确认为当期投资损益。
企业应当在资产负债表日对交易性金融资产以外的金融资产的账面价值进行检查，有客观证据表明该企业金融资产发生减值的，应当计提减值准备。
关键词
交易性金融资产、 可供出售金融资产、 持有至到期投资 、长期股权投资 、资产减值准备
复习思考题
１．交易性金融资产的初始计量原则是什么？期末交易性金融资产如何进行计量？处置交易性金融资产时，应如何进行会计处理？
２．企业的长期股权投资包括哪些内容？哪些长期股权投资适用成本法核算？哪些长期股权投资适用权益法核算？
３．交易性金融资产、长期股权投资发生减值时，应如何进行会计处理？
４．某房地产开发公司２００７年１０月１日购入Ａ股票２０００股，作为交易性金融资产，当时每股市价５元，交易费用２００元，１２月３１日，市价为每股５．５元。２００８年３月１日以市价每股５．２元的价格出售。要求作出相关的会计分录。
５．某房地产企业２００６年１月２日购入Ｎ企业２００６年１月１日发行的３年期债券，票面利率４％，债券面值１０００元，Ａ企业支付价款１０２８．２９元，债券的实际利率为３％。该债券每年付息一次（１月１日），最后一年还本金并付最后一次利息。假定Ａ企业按年计算利息。
要求编制Ａ企业２００６年１月２日至２００９年１月１日与债券投资有关业务的会计分录。
６．２００８年１月５日，甲公司以３０００万元现金购得乙公司２０％的股权，并准备长期持有，甲公司对乙公司的财务决策和经营决策可实施重要影响。甲公司２００８年初所有者权益总额为１５２００万元，其中，股本１５０００万元，未分配利润２００万元。甲公司２００７年实现净利润１４０万元。２００８年４月２日宣告分配２００５年现金股利１００万元，４月１５日收到。２００８年甲公司实现净利润４００万元。２００９年４月５日甲公司宣告分配现金股利３００万元，２００９年４月１５日甲公司收到现金股利。２００９年甲公司亏损１０００万元。２０１０年１月５日甲公司以１７００万元价格出让其所持有的乙公司股权的６０％。要求作出甲公司长期股权投资相关的会计分录。
