唐僧师徒一行四人走到了一个村子里，这个村子里的人都很奇特，把一些不要的东西，果皮纸屑等都放在了一些彩色的盘子里。这些盘子的颜色各种各样，红的，黄的，绿的，还有橙色，就是像橘子一样的颜色，青色，蓝色，紫色。等等，加起来一看，恰好是彩虹的颜色。
然后看见有很多彩色的凤凰飞过来吃了这些大家不要的东西。孙悟空他们看到后感到非常神奇。他们住在一个老奶奶的家里，老奶奶非常高兴地告诉他们：
我们这个村子原来叫彩虹村，现在叫凤凰村了，因为在很久以前，有一个漂亮的小姑娘，她打开了她妈妈留给她的一个彩色的漆盒，那个漆盒的外面描着各种美丽的图案，是她的妈妈在嫁给她爸爸的时候她的外婆给她妈妈的嫁妆。
曾经有一天，她妈妈到山上去砍柴时，不小心掉下了山崖，她的爸爸因为伤心过度也一病不起去世了。她就变成了一个孤儿。有天她在家里烧柴火的时候，发现大灶堂里的火已经灭了，却依然有光芒散发出来，她很好奇，在灶台的一块砖下发现了一个漆盒，盒子有一叠彩色的盘子。盘子里却是空的。她拿着这些彩色的盘子放了一些从外面拿来的果皮，馒头屑等这些吃的东西，平时她因为穷，就去捡了这些来吃。但是，神奇的事情发生了，一些彩色的凤凰飞过来，把盘子里的东西都吃光了，小女孩伤心地哭了起来。因为她什么吃的都没有了。但是，很快这些凤凰生了一些金光闪闪的凤凰蛋给她。她开心地笑了，卖了这些神奇的蛋，她有了饭吃，而且终于可以去读书了。
在小女孩的隔壁住着一个无赖，这个无赖也是一个穷苦的孩子，但是年纪比小女孩还小，却是个很坏的小孩子，专门做坏事体。他偷偷地看到了这一切，晚上他就去把盘子都偷走了。但是，他往这些盘子放了很多他偷来的好吃的，但是，凤凰却没有来吃。他以为这些盘子只有一次有用，很气愤地就把盘子扔掉了。但是他却把这个事情告诉了其他人。有捡到盘子的人，看到盘子很脏就用来放果皮等掉下的渣渣，凤凰又来吃了，大家看到很开心。有的人还得到了凤凰的金蛋。这下传开了。大家纷纷效仿，做了很多彩色的盘子，把一些渣渣屑屑都放在彩虹盘里。果然，人们很偶尔的得到了凤凰的金蛋。也有人想抓住凤凰，但是始终没有人能抓住。
老奶奶很快乐地讲了这样的事情，西父他们都很高兴，觉得一定是灶堂里的火，烧久了，练成了火凤凰。第二天，一早，大家都交头接耳，都说，村子里的彩虹盘一夜之间全部不见了。怎么会的？
是不是这些来的怪和尚偷的？大家都很怀疑西父他们。连那个老奶奶都很生气地不高兴给他们做饭吃了。西父他们只好往西天取经去了。但是，孙悟空最恨别人冤枉他了。他就要弄明白。于是他让西父他们先走着，自己偷偷留了下来。
而且，很奇怪的是这个村子的人一个一个地生病，并且在临死前都听到了乌鸦的叫声，乌鸦叫完，又一个人病了，然后乌鸦又开始叫了，然后又死了。真是奇怪又可怕。孙悟空就偷偷跟着这个乌鸦来到了一个山洞，乌鸦进去了，然后出来了一个更大更大的鸟，头上什么鸟毛都没有，光秃秃面目真可憎，原来是一个秃鹫。啊，可怕的秃鹫。这个秃鹫是专门吃腐烂尸体的肉的鸟。这肯定是个妖怪。而且，很显然，它为了能吃到肉而害了很多人。而且，孙悟空在那里见到了丢失的彩虹盘。孙悟空就举起金箍棒打秃鹫，但是秃鹫就把彩虹盘向飞碟一样朝他抛削过来，差点把猴脑袋削掉。孙悟空心想：好厉害啊。孙悟空发现自己居然打不过它。关键是他不能把大家喜欢的彩虹盘打碎。
孙悟空就去找那个老奶奶了，告诉了她事情的真实情况。老奶奶哭了，然后说：我就是当年那个小女孩儿啊，我一直在找这个坏鸟儿，当年，我到山崖下找我妈妈都没有找到，她就是被这只坏鸟给吃了啊。而且，我一直不知道我妈妈掉下山崖的原因。她好端端的，怎么会掉下去的啊。老奶奶告诉孙悟空，彩色的凤凰也许就是她妈妈的化身，来保护她们的，现在必须把彩虹盘夺回来。以前凤凰在的时候，乌鸦从来不敢来的，也从来没有来过。
夺过来的办法只有多喝有营养的东西，比如牛奶，酸奶，增加能量，有了能量，就有力气。她养了一只奶牛，正好有很多牛奶，她给孙悟空喝了很多牛奶。孙悟空真的有了力气，他跑到山洞里把盘子都夺了回来。这些盘子被夺走后，秃鹫非常生气，他觉得孙悟空真是多管闲事啊，他就想了一个计策，要抓唐僧，把唐僧吃了。他觉得吃了唐僧一个，抵得过吃普通人一百个一千个。
于是，秃鹫就出发了，他带了很多好吃的，但是在这些好吃的上面涂了很多病毒，就是让那个村子里得病的病毒。他去找到了唐僧，变成了一个小和尚的模样，背着吃的走在路上，装作脚走路被鞋磨破了皮，很痛，然后停着不能走的样子。唐僧果真上当了。跟小和尚说：“小师父，我们都是出家人，你的脚太嫩了，没有走过很多路吧？被新鞋子磨破了脚，那就坐我的白龙马，我送你一程吧？”一开始，小和尚还假装推辞，后来就坐了。后来小和尚说他必须报答他们，给他们吃很多好吃的。小和尚把包袱打开，果真有很多好吃的。正好唐僧他们饿得不行了，吃下了小和尚的坏东西，然后就生病了。唐僧差点死掉。幸亏孙悟空来了，他帮助凤凰村的村民拿回了彩虹盘后就赶紧追赶上唐僧要去西天取经了。他发现这个小和尚的眼睛很像那个秃鹫，他就看出了小和尚是那个妖怪。于是他一棒要把妖怪打死。唐僧不知道，拦了一下，秃鹫趁机逃跑了。孙悟空看到唐僧生病这样严重，他没有了办法，就到观音菩萨那儿去求救。观音菩萨说：“悟空，我给你把时间倒流回去，你看看那个小女孩的妈妈是怎么会掉下山崖的，你就可以去救你西父了。”
于是，孙悟空被菩萨倒流回去看到了这一幕。原来，那时，小女孩病了，也跟唐僧一样的症状，但是她的妈妈很聪明，从小就会治疗这种病。她的妈妈到山崖上去采了一个梨树上的一颗梨，她要回去给小女孩吃，吃了就会好。但是，突然，一个秃鹫来了，抓她的头发，挠她的脸，她就从山崖上掉了下去。后来小女孩生着病却到山上找妈妈，渴极了，凑巧吃了一个梨，病才好了。孙悟空就去采了几个这种梨给西父吃，西父和八戒他们都好起来了。
孙悟空又跑去告诉那个老奶奶，老奶奶非常伤心，她终于知道谁把她妈妈害死了。但是她的妈妈后来一直在保佑她们。她要为妈妈报仇，她们故意把彩虹盘又被秃鹫偷了去。村子里有一个人又得病了，但是老奶奶让得病的人吃了梨，好了，但是告诉他要装死。那个人有几个兄弟，都是当猎人的，她设下了埋伏，叫几个猎人到洞口守着，秃鹫想吃腐肉，一出来就被同时射来的箭射死了。当然，那只乌鸦也被射死了。还是人多力量大啊。
老奶奶又把彩虹盘拿出了山洞。装了很多好吃的，但是，凤凰没有来。原来，这些凤凰很谦虚，就吃他们吃剩下的渣渣和碎屑。其实，凤凰就是小女孩死去的妈妈变的，她怎么舍得吃好的，她要把好的留给小女孩他们吃。
西父他们又往西天取经去了。
