天鹅妈妈为了防御狐狸，请铁匠为她打造了一间铁房子，这样，狐狸就没法吃她的蛋了。不久一只美丽的小天鹅出生了。狡猾的狐狸馋得直流口水，绞尽脑汁想办法要吃掉小天鹅。
这一天，狐狸来敲天鹅妈妈的门：“天鹅妈妈，我们和好吧，咱们来一次聚餐怎么样？”其实，他想趁机吃掉天鹅妈妈一家！
聪明的天鹅妈妈怎么会看不出狐狸的鬼心眼儿呢！她想了想，假装高兴地说：“好啊，好啊，可我的房门坏了，这样吧，我从窗口吊你进来怎么样？”
天鹅妈妈从窗口放下来一根系了活结的绳子，狐狸迫不及待地把脑袋伸进绳套里。天鹅妈妈立刻用力往上拉，绳结越拉越紧，狐狸被勒得四脚乱踢，不一会儿就断了气！现在，天鹅妈妈可以放心地让小天鹅出门去玩了。
